故事聚焦五代十国时期的传奇将领周德威。他本是一名掌管户籍粮草的小文官，貌不惊人且患有严重晕血症。在一次契丹入侵时，主帅战死，他临危受命。他没有蛮力，却通晓人心与地理。他利用旗帜和烟尘伪造十万大军，用假粮车诱敌深入沼泽，甚至算准了敌方主将的“恐高症”将其逼落悬崖。本剧横跨三十年，讲述他如何从一个被人耻笑的书生，成长为辅佐李克用、李存勖父子，打赢柏乡、幽州等决定性战役的“天下第一军师”。但他最大的敌人不是外部军阀，而是随着战功膨胀后，小王子对他的猜忌以及他自己内心的“屠城”欲望。当他终于攻破开封，面对满城黄金和降兵，他是否还会坚守文官的慈悲？

战争场面调度堪称国产剧新标杆，将古代兵法可视化做到极致。人物弧光完整，周德威从恐惧到麻木再到自省的转变令人唏嘘。文戏武戏皆无短板。